Wat is de beleidsdekkingsgraad en hoe ontwikkelt deze zich
Pensioenfondsen kijken naar de beleidsdekkingsgraad bij het maken van beleidsbeslissingen. Daarom is de beleidsdekkingsgraad het belangrijkst voor uw pensioen.
Wat is de beleidsdekkingsgraad?
De beleidsdekkingsgraad laat het verband zien tussen onze bezittingen en onze verplichtingen.
- De bezittingen zijn ons vermogen.
- De verplichtingen zijn de pensioenen die we moeten betalen.
Wat zegt de hoogte van de beleidsdekkingsgraad?
Een beleidsdekkingsgraad van 100% betekent dat we precies 1 euro in kas hebben voor iedere euro die we moeten betalen. Dus hoe hoger de beleidsdekkingsgraad is, hoe beter we er financieel voor staan.
Op basis van de beleidsdekkingsgraad nemen we besluiten over ons beleid. Denk bijvoorbeeld aan het wel of niet verhogen van uw pensioen.
Wat betekent een hoge beleidsdekkingsgraad?
Wij hebben de ambitie uw pensioen elk jaar te verhogen. Een verhoging is alleen mogelijk als het pensioenfonds genoeg geld heeft. Het bestuur beslist ieder jaar in december of uw pensioen wordt verhoogd. Dit doet het bestuur onder andere op basis van de hoogte van de beleidsdekkingsgraad. De beleidsdekkingsgraad moet dan minimaal 110% zijn.
Wat betekent een lage beleidsdekkingsgraad?
Als de beleidsdekkingsgraad onder de 100% komt, dan overleggen we hierover met de sociale partners. We nemen - als dat nodig is - één of meer van deze maatregelen:
- Uw pensioen groeit niet mee met de prijzen.
- De premie gaat omhoog.
- We verlagen het opbouwpercentage.
- Uw pensioen gaat omlaag. We doen dit alleen in het uiterste geval. In de afgelopen tien jaar hebben we de pensioenen voor onze deelnemers niet verlaagd.
Wanneer stellen we een herstelplan op?
Pensioenfondsen zijn door De Nederlandsche Bank (DNB) verplicht om voldoende financiële reserves te hebben. Deze reserves zijn bedoeld om tegenvallers op te vangen. De reserves van het pensioenfonds zijn onvoldoende. Daarom hebben we een herstelplan opgesteld. Dat herstelplan wordt jaarlijks in maart herzien. In het herstelplan staat welke maatregelen we nemen om weer aan de financiële eisen te voldoen. Als we te weinig geld hebben, kunnen we - als dat nodig is - één of meer van deze maatregelen nemen:
- Uw pensioen niet laten meegroeien met de prijzen.
- De premie verhogen.
- U minder snel pensioen laten opbouwen door het opbouwpercentage te verlagen.
- Uw pensioen verlagen (indexeren). Dit laatste doen we alleen in het uiterste geval.
Volgens het herstelplan gaat ons pensioenfonds ruim binnen de wettelijke termijnen weer voldoende financiële reserves opbouwen. Het zal nog wel een aantal jaren duren voordat we de vereiste dekkingsgraad bereiken. De vereiste dekkingsgraad ligt rond de 118%. De hoogte hangt af van de rente. Het herstelplan blijft tot die tijd van kracht.
Meer lezen over het herstelplan en hoe wij verwachten dat we voldoende reserves krijgen? Lees dan onze toelichting op het herstelplan.
Als de beleidsdekkingsgraad lager is dan het minimaal vereist eigen vermogen
De Nederlandsche Bank eist dat onze beleidsdekkingsgraad minimaal 104,3% moet zijn. Dan hebben we genoeg geld om uw pensioen uit te kunnen betalen, ook als het even tegenzit.
Als de beleidsdekkingsgraad onder de 104,3% zakt, dan betekent dat niet dat we ‘rood’ staan. Is de beleidsdekkingsgraad boven de 100%? We hebben nog steeds genoeg geld in kas. We kunnen uw pensioen nu en in de toekomst betalen. Wel moeten we ervoor zorgen dat de beleidsdekkingsgraad zo snel mogelijk weer stijgt.
Verschil tussen dekkingsgraad en beleidsdekkingsgraad
De beleidsdekkingsgraad is het gemiddelde van de dekkingsgraden van de afgelopen 12 maanden. Hierdoor stijgt en daalt de beleidsdekkingsgraad niet zo snel als de dekkingsgraad.
Waarom heeft rente invloed op de waarde van uw pensioen?
Een hogere rente is goed voor de dekkingsgraad van ons pensioenfonds. En dat is goed voor uw pensioen. Hoe hoger de dekkingsgraad, hoe meer geld we hebben om uw pensioen te betalen.
Stel, u moet volgend jaar aan iemand € 165 betalen. U krijgt van de bank:
- 10% rente.
- Of 2% rente.
Hoeveel geld moet u dan nu op de bank zetten?
Als u 10% rente krijgt:
U moet € 150 euro op de bank zetten om volgend jaar € 165 te betalen.
Want 10% van € 150 is € 15.
Bij elkaar opgeteld: € 150 + € 15 = € 165.
Als u 2% rente krijgt:
U moet ongeveer € 162 op de bank zetten om volgend jaar € 165 te betalen.
Want 2% van € 162 is € 3,20.
Bij elkaar opgeteld: € 162 + € 3,20 = € 165,20.
Ontwikkeling beleidsdekkingsgraad
In onderstaande grafiek ziet u de ontwikkeling van de beleidsdekkingsgraad over de afgelopen 13 maanden.
